Yazar: Techub Seçili Derleme Yazımı: JE Labs Derleme: Glendon, Techub Haberleri Küresel kripto para ekosisteminin çekirdek bölgesi olan Asya, dünyadaki kripto para likiditesinin %70'ini oluşturuyor ve dünyadaki kripto para kullanıcılarının %60'ına ev sahipliği yapıyor. Ancak Asya ülkeleri arasında pazar ortamı, düzenleyici politikalar ve kullanıcı davranışları açısından önemli farklılıklar bulunmaktadır, dolayısıyla her ülkenin ve bölgenin özelliklerinin derinlemesine anlaşılması büyük önem taşımaktadır. Bu makale Asya pazarının özelliklerini derinlemesine analiz edecek ve bölgede işlerini büyütmek isteyen ekosistem oluşturucularına stratejik bir rehber sunacaktır. Bu makale şu temel modülleri kapsamaktadır: Asya pazarına genel bakış, kullanıcı davranış tercihleri, önemli pazar analizi, önemli pazar giriş stratejileri, belirli Asya ülke analizi ve Asya pazarına başarılı bir şekilde nasıl girileceği.

Piyasa yapısı CEX'in hakimiyeti altında Küresel merkezi borsa (CEX) trafiğinin %37,1'i Asya'dan geliyor ve dünyada ilk sırada yer alıyor; Binance, OKX ve Upbit gibi ana akım merkezi borsalar çekirdek likidite merkezini oluşturmaktadır. Asyalı kullanıcılar işlemler için bu borsalara büyük ölçüde bağımlıdır. Ayrıca yeni projelerin keşfedilmesi için de ana platformlardır. Pazar sürücüleri

Gelecek trend tahmini, öncelikle uyum sürecinin hızlandırılması yönünde olacak. Hong Kong ve Singapur'un uyumlu kripto varlık merkezleri haline gelmesi, şüphesiz tüm Asya pazarının şeffaflığını artıracaktır; İkincisi, daha net bir denetim, geleneksel finans kuruluşlarını pazara girmeye çekecek ve böylece DeFi ve RWA (gerçek dünya varlıkları) tokenizasyonunun gelişimini teşvik edecektir. Ayrıca, sınır ötesi ödemeler, dijital ödemeler ve değer depolama senaryolarına yönelik artan talep de stablecoin'lerin yaygın kullanımını teşvik edecektir. DeFi, GameFi ve SocialFi'nin genişlemesine gelince, merkezi olmayan borsaların (DEX) ve borç verme protokollerinin benimsenme oranının artmaya devam etmesi bekleniyor ve Güneydoğu Asya, Web3 oyun ve sosyal finans alanında en hızlı büyüyen bölge olma fırsatına sahip.

Airdrop'tan sonra çoğu Asyalı yatırımcı kısa vadeli arbitraj yapma eğiliminde oldu, yani token'ları kilidi açıldıktan hemen sonra sattılar ve bu da token için büyük fiyat dalgalanmalarına neden oldu. Airdrop bilgi kaynakları çoğunlukla WeChat, Telegram, Discord ve X gibi özel topluluk yayılımı ve paylaşımına odaklanan topluluk odaklıdır. Bu tüccarların ticaret davranışı özellikleri arasında sık sık küçük işlemler ve hızlı satış yer alır. Airdrop'tan önce, yatırımcılar airdrop şansını artırmak için birden fazla cüzdanla etkileşim kurmak amacıyla küçük miktarlarda fon kullanacaklar; Airdrop yayınlandıktan birkaç saat sonra, airdrop token'ı işlem hacminde bir artış yaşayacak ve token fiyatı genellikle düşecektir. Bu durum, GMT+8 zaman diliminin (Asya) en erken satış baskısını görme eğiliminde olduğu zaman dilimi etkisinden de anlaşılabilir.

Daha önce de belirttiğimiz gibi, Asyalı kripto para yatırımcıları büyük ölçüde KOL'lara ve topluluk odaklı hareket ediyor ve FOMO'dan (bir şeyi kaçırma korkusu) kolayca etkileniyorlar. Dolayısıyla bir meme coin popüler hale gelirse, bu yatırımcıların fonları hızla ona akacak ve bu da kısa vadede token fiyatını yukarı çekecektir. Bu süreçte yatırımcılar çoğunlukla oldukça spekülatif kısa vadeli stratejiler uygularlar ve işlem mantığı "düşükten al, yüksekten sat" prensibi etrafında döner. Yaygın stratejiler arasında şunlar yer alır: erken giriş, hızlı kar elde etme ve topluluk trendlerini takip ederek salınım ticareti. Verilere göre GMGN (Meme coin veri panosu ve ticaret araçlarını bir araya getiren bir web sitesi) için en büyük pazar Asya'dır. Platformun trafiğinin %19'unun Çinli kullanıcılardan gelmesi, Çinli yatırımcıların Solana meme coin ticaretine olan yoğun ilgisini de ortaya koyuyor.

Çin: Son derece aktif ancak düzenlenmiş bir pazar Sıkı politika kısıtlamalarına rağmen 59 milyondan fazla Çinli kullanıcı kripto varlıkları elinde tutuyor; Tezgah üstü (OTC) ticaret aktifliğini sürdürüyor ve Hong Kong SAR, sabit kripto paralar aracılığıyla sermaye giriş ve çıkışları için önemli bir geçit görevi görüyor. Aynı zamanda Çinli kullanıcıların Curve ve Aave gibi yüksek getirili ürünlere olan talebi güçlü, DeFi ve DEX ekosistemleri ise hareketli. Bilgi yayılımı açısından yatırımcılar, özel topluluklara (örneğin VIP ücretli gruplar) ve kripto para KOL önerilerine daha fazla güveniyor ve böylece sürü etkisi oluşuyor. Güney Kore: Sıkı bir şekilde düzenlenen, işlem odaklı bir pazar Güney Kore'nin kripto para ticaret hacmi dünyanın en yüksekleri arasında yer alıyor. Bir zamanlar "kripto para devi" olarak biliniyordu. Upbit Exchange'in Güney Kore'de %80'in üzerinde pazar payı bulunmaktadır. Güney Koreli yatırımcıların CEX işlemlerine yönelik belirgin bir tercihi bulunuyor ve DEX'e katılımları düşük seviyede olsa da NFT piyasası nispeten hareketli. Güney Kore'de Meme coin ve altcoinlerin oldukça popüler olduğunu, özellikle de çok sayıda Koreli yatırımcının ilgisini çeken Solana Meme coin'in popüler olduğunu belirtmekte fayda var. Düzenleme açısından Güney Kore, ilk kripto varlık düzenleme çerçevesi olan Sanal Varlık Kullanıcı Koruma Yasasını Temmuz 2024'te geçirdi. Yasa, dijital varlık borsalarına daha katı gereklilikler getiriyor. Kripto para borsalarının, kullanıcı mevduatlarının en az %80'ini soğuk cüzdanlarda saklaması ve böylece kullanıcı mevduatlarını borsanın kendi fonlarından ayırması gerekiyor. Ayrıca borsaların, kullanıcı nakit mevduatlarını güvenli saklama amacıyla yerel lisanslı bankalara emanet etmesi ve müşteri mevduatlarıyla aynı tutarda ve türde kripto para rezervleri bulundurması gerekiyor. Öte yandan Güney Kore, 2025 yılında token listelemelerindeki oynaklığı sınırlamak için mekanizmalar ve kurumsal yatırımcıların erişimine yönelik kurallar getirecek. Güney Kore Finansal Hizmetler Komisyonu (FSC), kurumsal yatırımcıların kripto varlıklara yatırım yapabilmesine olanak sağlamak için bu yılın üçüncü çeyreğine kadar kapsamlı kripto varlık yatırım yönergeleri yayınlayacağını duyurdu. Yönergeler, kurumsal yatırımcılar, halka açık şirketler ve kâr amacı gütmeyen kuruluşlar tarafından yapılan kripto para yatırımlarını düzenleyecek; bu da Güney Kore'nin kurumsal yatırımcıların kripto varlıklara yatırım yapmasını engelleyen yasağı kaldıracağı anlamına geliyor. Japonya: Uyumluluğa dayalı uzun vadeli yatırım pazarı. Japon yatırımcılar Güney Kore'nin aksine Bitcoin, NFT piyasaları ve uzun vadeli yatırımları daha çok tercih ediyor. Sıkı düzenlemeler ve piyasadaki kurumsal hakimiyet, Japon yatırımcılar arasında spekülatif davranışları azalttı. Ayrıca Japonya'da kripto para KOL'ları ve toplulukları da önemli bir rol oynuyor, özellikle NFT kültürü yerel geleneksel kültürle (anime kültürü gibi) derinlemesine bütünleşmiş durumda. Tayland: Kripto para biriminin yüksek benimsenmesine ve dostça düzenlemelere sahip bir pazar Tayland'ın kripto para birimi penetrasyon oranı (Tayland'daki kripto para kullanıcılarının toplam nüfusa oranı) %21,96'ya kadar ulaşarak Vietnam ve Endonezya'dan daha yüksektir. Ülke bir zamanlar Küresel Kripto Para Benimseme Endeksi'nde dünyada onuncu sırada yer alıyordu. Taylandlı yatırımcıların DeFi'ye olan talebi güçlü ve çoğunlukla Bitcoin ve Ethereum'a yatırım yapmayı tercih ediyorlar. Ülkede yerel borsalar hakim durumda ve en büyük kripto para borsası olan Bitkub, pazar payının yüzde 70'inden fazlasını elinde tutuyor. Düzenlemeler açısından Tayland, kripto para birimlerini tanımlamak, kripto para borsalarını düzenlemek ve stablecoin'leri yasallaştırmak da dahil olmak üzere destekleyici ve uyumlu bir tutum sergiliyor. Tayland Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu (SEC), bu yılın mart ayında USDT ve USDC'yi yasal kripto para birimleri olarak tanımladı. Tayland ayrıca Ekim 2025'te Phuket'te stabilcoin'lerin uygulanmasına odaklanan bir kripto para düzenleme sanal alanı programı başlatmayı planlıyor. Malezya: Kurumsal yatırımcılara yönelik bir pazar Malezya'nın katı düzenleyici yasaları uyarınca, tüm kripto para birimi faaliyetlerinin resmi lisans alması gerekiyor. Ülkedeki yatırımcılar arasında yüksek gelirli ve kurumsal yatırımcılar ağırlıktayken, kurumsal yatırımcılar Bitcoin, stablecoin'ler ve DeFi piyasalarını da tercih ediyor. Ülkedeki başlıca borsalar Luno (düzenlenmiş yerel bir borsa) ve Binance'dir.

Asya Kripto Piyasaları Karşılaştırması JE Labs Tarafından

GTM (Pazara Giriş) yaklaşımı, bir şirketin ürünlerini veya hizmetlerini pazara nasıl sunacağını ve müşterileri nasıl çekeceğini planlayan bir iş stratejisidir. Proje yayıncılarının Web3 projelerini Asya pazarında başarılı bir şekilde tanıtmasının anahtarı, hassas yerelleştirme stratejileri ve topluluk penetrasyonunda yatmaktadır. Öncelikle Asya pazarına açılmanın anahtarı yerelleşmedir. Asya tek bir pazar değil, çok sayıda kültür, dil ve düzenleyici ortamın bir araya geldiği bir kompleks olduğundan, pazara giriş stratejilerinin her ülkenin kültürüne ve düzenleyici ortamına göre uyarlanması gerekiyor. Örneğin, anlatıları yerelleştirin ve yerel kullanıcılarla yankı uyandıran, yayılması kolay içerikler kullanın. Bilgi yayılımı açısından içerik yerelleştirmesi de aynı derecede önemlidir; bilginin yerel kullanıcıların alışkanlıklarına uygun şekilde hassas bir şekilde çevrilmesi ve ayarlanması gerekir. Sosyal medya kanalları ise Çin (WeChat, Weibo), Güney Kore (KakaoTalk, Naver), Japonya (Line, CoinPost) ve Güneydoğu Asya (TikTok). İkinci olarak, bölgesel ekosistem entegrasyonu açısından Güneydoğu Asya, Güney Kore ve Japonya'da GameFi ve NFT'ye yönelik yüksek bir kabul oranı bulunuyor ve bu da bu ülkeleri oyun ve NFT ile ilgili projeler için ideal konumlar haline getiriyor; Çin, fintech ve DeFi uygulamaları için oldukça uygunken, Hong Kong, Çin ve Singapur uyumluluk ağ geçitleri olarak hizmet verebilir. Ayrıca proje yayıncılarının da kullanıcıları segmentlere ayırması gerekiyor. Farklı pazarlar farklı ICP'lere (ideal müşteri profilleri) ihtiyaç duyar; örneğin kurumsal müşteriler (B2B), perakende yatırımcılar (B2C) ve geliştiriciler (B2D). Kullanıcı güvenini kazanmanın temel yolu topluluk odaklı olmaktır; buna KOL'lar aracılığıyla topluluk odaklı güven oluşturma ve pazar etkisini genişletme de dahildir:

Çin: Hassas konumlandırma ve özel alan trafiği büyümesi

Güney Kore: İşlem odaklı CEX anahtardır

Japonya: Kullanıcı deneyimi ve kurumsal tercihler ana unsurlardır

Güneydoğu Asya: DeFi ve GameFi'nin büyük potansiyeli var

Özetle, Asya pazarına açılmak istiyorsanız, proje ihraççılarının doğru hedef pazarı belirlemesi ve ICP'yi tanımlaması gerekir. Anahtar, yerelleştirme stratejilerinin ve topluluk penetrasyonunun doğru bir şekilde uygulanmasında, düzenleyici politika yöneliminin ve iletişim kanallarının derinlemesine anlaşılmasında yatmaktadır. Örneğin, Çin, Güney Kore, Japonya ve Tayland ticaret kullanıcıları tarafından domine ediliyor, Filipinler, Vietnam ve Malezya gibi Güneydoğu Asya ülkeleri DeFi, GameFi ve P2E büyüme stratejileri için daha uygunken, Hong Kong ve Singapur projeler için uyumluluk portalları ve sermaye akış kanalları olarak hizmet verebilir. Açıklığa kavuşturulması gereken bir husus, Web3 projelerinin genel olarak uzun yaşam döngüsü bağlamında, proje taraflarının kısa vadeli spekülasyonlara girmektense uzun vadeli ve etkili topluluk ilişkileri kurarak kullanıcıları çok daha iyi elde tutabilecekleridir.