TVL/işlem hacmi gibi sert göstergeler yükseldi.Blast ekosistemi türev sektöründe bir karşı saldırı doğuracak mı?

Yazan: Frank, Öngörü Haberleri

Blast, Pekin saatiyle 1 Mart'ta planlandığı gibi ana ağda başlatıldı. Merkezi olmayan türevler alanında deneyimli bir oyuncu olan SynFutures da Blast'ta V3 sürümünü piyasaya sürdü ve Oyster Odyssey puan ödül programını yayınladı. Daha sonra, bunun da gerçekleşeceğini ima etti. bu yıl token çıkarmayı planlıyor.

Geçtiğimiz ay SynFutures V3, hem TVL hem de işlem hacmi açısından çok etkileyici bir yanıt verdi - işlem hacmi istikrarlı bir şekilde arttı ve 2 Nisan'da hızlı bir şekilde GMX, dYdX vb. ile karşılaştırılabilecek şekilde 1 milyar ABD dolarını aştı. Türevlerde köklü lider. 7 Nisan itibarıyla SynFutures'ın kümülatif işlem hacmi 13 milyar ABD dolarını, TVL'si 50 milyon ABD dolarını aştı ve son yedi gün içinde yaklaşık 40.000 aktif kullanıcı var.

Eğer dYdX ve GMX türevler alanında liderlerse, o zaman Blast'ta başlatılan SynFutures'ın V3 versiyonu daha çok kinetik enerji dönüşümü ve güçlü momentuma sahip "yeni" potansiyel bir hisse senedine benziyor. Bu makale Synfutures, V3'ün temel durumunu kısaca tanıtacaktır. Gerçek ticaret deneyimi ve Blast ekosistemindeki SynFutures aracılığıyla "bir balığın daha fazlasını yemesine" nasıl ulaşılacağı.

Deneyimli bir türev oyuncusu olarak SynFutures, daha önce Ethereum, Polygon, Arbitrum ve BNB Chain üzerinde dağıtımları tamamlamış ve 2 yıldan fazla bir süre içinde iki ana sürüm üzerinde yinelemeler yapmıştı. En son V3 sürümü 1 yıl sonra cilalandı ve geliştirildi. Güvenlik denetiminden sonra , nihayet Blast'ta başlatıldı ve başlatıldı.

SynFutures V3 ayrıca, sipariş defterlerinin ve AMM'nin avantajlarını dikkate alan, riskleri kontrol edebilen, LP fon kullanımını en üst düzeye çıkarabilen ve son 2 yılda istikrarlı bir şekilde uygulanan ve işletilen saAMM modelini temel alan Oyster AMM'yi (oAMM) piyasaya sürüyor. Daha iyi ticaret deneyimi.

Özellikle Oyster AMM'nin (oAMM) temel özellikleri şunları içerir:

Aralıklı likidite, oAMM'nin likiditeyi belirli bir fiyat aralığında yoğunlaştırması ve sermaye kullanım verimliliğini artırmak için türevlerin benzersiz kaldıracını kullanması anlamına gelir.

Aralıklı likidite, oAMM'nin likiditeyi belirli bir fiyat aralığında yoğunlaştırması ve sermaye kullanım verimliliğini artırmak için türevlerin benzersiz kaldıracını kullanması anlamına gelir.

UniSwap v3 gibi spot piyasa merkezli likidite modellerinden farklı olan şey, oAMM'nin likidite sağlamak için yalnızca tek bir para birimi kullanması gerekmesidir, bu da kullanıcılar likidite eklediğinde aşınma ve yıpranmayı büyük ölçüde azaltır.

Yukarıdaki şekilde gösterildiği gibi, aynı 1 ABD Doları, dYdX/GMX gibi önde gelen türev protokollerinde 20-50 ABD Doları'na kadar pozisyonları destekleyebilirken Synfutures, daha büyük bir sermaye taşıma kapasitesi olan 100 ABD Doları'na kadar pozisyonları destekleyebilir. Yetenek aynı zamanda Synfutures'ın LP'nin sermaye birimi başına yatırım getirisini önemli ölçüde artırabileceği anlamına da geliyor.

dydX ve AEVO gibi zincir içi uzlaşma ve zincir dışı eşleştirme yöntemlerinden farklı olarak SynFutures V3, oAMM'yi temel alır ve tamamen zincir üstü bir sipariş defteri uygular. Zincir dışı emir defterlerinin aksine, zincir içi emir defterlerinin uygulanması karmaşıktır ve temeldeki halka açık zincirin performans niteliğinden dolayı mevcut çözümlerin birçok sorunu vardır. SynFutures V3, AMM'yi ve sipariş defterlerini akıllı bir şekilde tek bir modele entegre ederek, limitli emirler verme konusunda kullanıcılara destek olmak için yenilikçi bir şekilde AMM's Tick'i kullanıyor. Oyster AMM isminin de kökeni olan Oyster'da her kene bir inci gibidir.

Aynı zamanda, tüccarlar limitli emirler verdikleri için, bunlar AMM'ye likidite sağlamaya eşdeğerdir, böylece tüm ağdaki tek ve muhtemelen en yüksek ticaret indirimi oranına ulaşabilirler, bu da ticaret deneyimini büyük ölçüde geliştirir.

DeFi Summer'ın popülaritesinin büyük ölçüde izinsiz para birimi listelemesinden ve buna karşılık gelen likidite madenciliğinden kaynaklandığını hepimiz biliyoruz. SynFutures şu anda merkezi olmayan bir Emir Defteri ve aralık likiditesine ulaşan ve aynı zamanda izinsiz bir para birimi listeleme sistemini koruyan tek şirkettir. Bu, DAO, Topluluk, LP, piyasa yapıcılar ve diğer grupları yeni bir çift açma ve işlem ücreti kazanma konusunda etkili bir şekilde çekebilir ve destekleyebilir.

Örneğin, bir kullanıcı 10 dakika önce Solana'da bir MEME görmüş olabilir ve bir sonraki dakika zaten SynFutures'ta kalıcı sözleşmesiyle işlem yapabilir.

oAMM, kullanıcıların finansal güvenliğini korumak ve piyasa fiyat istikrarını sürdürmek için 2 yinelemeden geçerek ekibin TradeFI geçmişini temel alan eksiksiz bir risk kontrol mekanizmaları seti tasarladı.

Bunlar, işlem fiyatı ile marka fiyatı arasındaki önemli sapmaları cezalandırarak fiyat manipülasyonunu önlemek ve LP'nin risk-ödül profilini dengelemek için dinamik bir ceza ücretini içerir; diğeri ise üstel hareketli ortalama çevrimiçi sürecini kullanan istikrarlı bir marka fiyatı mekanizmasıdır. ani fiyat dalgalanmaları ve büyük ölçekli tasfiye riskini azaltmak.

Bunlar, işlem fiyatı ile marka fiyatı arasındaki önemli sapmaları cezalandırarak fiyat manipülasyonunu önlemek ve LP'nin risk-ödül profilini dengelemek için dinamik bir ceza ücretini içerir; diğeri ise üstel hareketli ortalama çevrimiçi sürecini kullanan istikrarlı bir marka fiyatı mekanizmasıdır. ani fiyat dalgalanmaları ve büyük ölçekli tasfiye riskini azaltmak.

Blast ekolojik başlatma ve üçlü hava indirme uyarımı (ayrıntılar için aşağıya bakın) üzerine eklenen V3, lansmanından bu yana bir aydan kısa bir süre içinde oldukça etkileyici sonuçlar elde etti:

Yazının başında bahsettiğimiz artan işlem hacmine ek olarak dikkat çeken bir diğer veri ise; DeFiLlama istatistikleri, Synfutures'ın son 30 gündeki işlem hacmi/TVL oranının 11,5'e ulaştığını, GMX ve dYdX'in ise sırasıyla 0,38 ve 3,02 olduğunu gösteriyor. Bu aynı zamanda Synfutures'ın V3 aracılığıyla kullanıcıların sermaye verimliliğini ve faaliyetlerini yeni bir seviyeye getirdiğini de doğrudan gösteriyor.

Ekip ile yatırım ve finansman durumuna bakıldığında, SynFutures ekip üyeleri uluslararası birinci kademe yatırım bankalarını, İnternet şirketlerini ve kripto OG'leri vb. kapsamaktadır; bunlar, Wall Street tecrübeli ve Web3 OG geçmişine sahip projelerin kapsamlı avantajlarını yakaladığı kabul edilebilir. Solana ve diğerleri tarafından.

Genel olarak, yayınlanma tarihi itibarıyla SynFutures, 38 milyon ABD dolarından fazla kümülatif finansman topladı; bunun Pantera Capital gibi önde gelen yatırım kurumlarının katılımıyla Ekim 2023'te 22 milyon ABD doları tutarında yeni bir finansman turunu tamamladı. SIG ve HashKey Capital.

Haziran 2021'de tamamlanan önceki 14 milyon dolarlık A Serisi finansman, Polychain Capital, Framework Ventures, Bybit, Wintermute, CMS, Kronos ve IOSG Ventures gibi önde gelen VC oyuncularını da içeriyordu.

V3 versiyonunun 1 Mart'ta piyasaya sürüldüğü gün, Synfutures ayrıca Blast, dYdX, GMX kullanıcılarına ve Pudgy Penguins sahiplerine airdrop yapmak için eş zamanlı olarak üçlü puan etkinliği (Blast puanları + Blast Big Bang şampiyonluk puanları + SynFutures puanları) başlattı. 3 ila 4 ay sürecek.

Ekip ayrıca token ihracıyla ilgili çalışmalar yaptığını belirterek, puan planının 3-4 ay süreceğini söyleyerek o zamana kadar para ihracına ve airdroplara yönelik planların olacağını ima etti.Son haberler proje ekibinin proje ekibini yürüteceğini gösteriyor. 9 Nisan'da ilk sözleşme anlık görüntüsü. Bu, iyi şeylerin geleceği anlamına geliyor.

Spesifik olarak, SynFutures'ın ödül faaliyetleri üç kategoriye ayrılmıştır:

O halde gelin V3'ün ticaret deneyimini test edelim ve Blast ekosistemindeki SynFutures aracılığıyla "bir balık daha fazla yemek" hedefine nasıl ulaşacağımızı deneyimleyelim.

Öncelikle, ETH'yi ve ETH/L2 üzerindeki diğer para birimlerini çapraz zincirler aracılığıyla Blast ağına çapraz zincirlemeniz gerekir.

Ardından cüzdanı Synfutures V3 resmi web sitesine bağlayın, "Ticaret" modülünü seçin ve ticarete başlayın.

Şunu belirtelim ki, USDC ve USDB stabilcoin çiftleri dışında mevcut V3 sürümündeki işlem çiftlerinin çoğu ETH işlem çiftidir ve WETH'dir.Kullanıcılar, resmi web sitesindeki "Wrap ETH" üzerinden paketleme işlemlerini gerçekleştirebilir, ancak 0,005 ETH gereklidir. Gaz.

Burada nispeten düşük bir maliyetle WETH/ETH yürütmek için Thruster gibi Blast ekolojik DEX'e gidebilir ve ardından türev işlemleri gerçekleştirmek için Synfutures'a dönebilirsiniz ki bu da "bir balığın daha fazlasını yemesi" kapsamını zenginleştirmek olarak değerlendirilebilir.

Örnek olarak STETH/WETH işlem çiftini ele alalım: 100 kata kadar kaldıraç açabilirsiniz, bunların arasında "AL" ve "SAT" sırasıyla uzun ve kısa pozisyonlara karşılık gelir.

Bu yazıda 100 kat kaldıraç ve doğrudan piyasa fiyatı üzerinden 0,3 STETH kısa pozisyon seçiyoruz.Resimde görülebileceği gibi tahmini marj 0,0033 WETH ve işlem ücreti yaklaşık 0,3238 ABD Dolarıdır.

Önce bir WETH işlemine yetki verin ve bunu cüzdanınızla onaylayın, ardından "SAT" düğmesine tıklayın ve 0,3 STETH'lik kısa pozisyon açılışını tamamlamak için cüzdanınızla onaylayın.

Yukarıdaki resimde görüldüğü gibi bu işlemin gerçek kaldıracı yaklaşık 90,7 katı, marjı ise 0,0033 WETH'dir. Üçüncü "Taker ödülünü" tamamlamış sayılır. işlem hacmi ve sonraki karlar.

Synfutures gibi zincir üstü türev protokollerinin yardımıyla, yatırımcıların farklı gelir ihtiyaçlarını karşılamak için çeşitli potansiyel DeFi arbitraj stratejileri de uygulanabilir.

Synfutures gibi zincir üstü türev protokollerinin yardımıyla, yatırımcıların farklı gelir ihtiyaçlarını karşılamak için çeşitli potansiyel DeFi arbitraj stratejileri de uygulanabilir.

Her şeyden önce, yukarıdaki örnekte olduğu gibi, uzun ve kısa STETH ticaret çiftinin kendisi CEX'te yaygın değildir, özellikle de 100 katına kadar kaldıraç ayarı, ancak uzun ve kısa STETH de potansiyel katı bir ihtiyaçtır - STETH ve ETH bunu yapar her zaman 1:1 çapayı korumaz, ancak kısa vadeli piyasa arz ve talep değişiklikleri ve Lido protokolünün güvenlik riskleri gibi faktörler nedeniyle dalgalanacaktır.

Bu sayede, ister prim ister indirim olsun, Synfutures orta ve yüksek kaldıraçtan alım satım ve kar elde etme fırsatını sağlayabilir.

Blast'ta yeni başlatılan bir dizi DeFi projesi için bazı işlem çiftlerinin derinliği, onlarla CEX arasında belirli bir indirime veya prim oluşmasına neden olabilir ancak Blast'ın mevcut para çekme kanalı, hızlı arbitraj talebini karşılayamıyor.

Bu durumda kullanıcılar arbitraj elde etmek için DEX'te spot satın alabilir ve Synfutures'te açığa satış yapabilirler.

Örneğin, A tokeninin Blast DEX'teki fiyatı CEX'teki fiyattan %10 daha düşükse, önce A'yı satın alabilir ve ardından A'yı Synfutures'te açığa satarak karınızı sabitleyebilirsiniz:

Öncelikle A'yı Synfutures'te 11.000 $'a açığa sattık ve A'yı DEX'te 10.000 $'a satın aldık. Bu şekilde 1.000 $'lık bir arbitraj elde ettik (diğer işlem ücretlerini dikkate almadan) ve sonunda kar elde etmek için yeterli zamanımız oldu.