Geçtiğimiz yılın başlarında Ryne Saxe, San Francisco'daki startup Eco ile çalışan bankalardan gelen taleplerle başa çıkmakta zorlanmaya başladı. Bankalar, Eco'nun uyması gereken bir dizi yeni uyumluluk ve raporlama gerekliliği belirledi.

sorun nedir? Eco, düzenleyicilerin yoğun incelemesine tabi olan bir sektörde faaliyet gösteren bir kripto para şirketidir. Bankalar, kripto para birimi müşterileri için yeni kurallara uyma konusunda devlet kurumlarının baskısı altında olduklarını söylüyor. Saxe, Eco'nun maaş bordrosu hizmeti Bill.com'un daha sonra yeni politikayı gerekçe göstererek şirketin hesabını iptal ettiğini söyledi.

San Francisco merkezli kripto para şirketi Eco'nun kurucusu Ryne Saxe, arkasındaki binayla birlikte bir sweatshirt ve beyzbol şapkası giyiyor. Bankalar Eco'dan bir dizi yeni uyumluluk ve raporlama gerekliliğine uymasını istedi

Sekiz ay süren zorlu stresin ardından Saxe, Eco'nun uygulamasını kapatmaya ve iş planını artık bankalarla çalışmaya bağlı olmayacak şekilde değiştirmeye karar verdi. Sonunda Bill.com hesabını eski durumuna getirdi.

Saxe, "Bu, cehennemde olmak gibi bir şey" dedi. "Bankacılık işimiz azalıyor."

Eco gibi kripto para startupları yıllardır Amerika Birleşik Devletleri'nde banka hesapları açmak ve tutmakta zorluk çekiyordu ve bu da çok sayıda girişimcinin isyan etmesine neden oldu. Öfkeli bir şekilde hükümeti sosyal medyada kripto para endüstrisini çökertmek için bir kampanya düzenlemekle suçladılar ve bu baskının anayasaya aykırı ve Amerika'ya aykırı olduğunu söylediler. Banka düzenleyicilerine dava açtılar ve konuyu Kongre üyelerine ilettiler.

Bu memnuniyetsizlik artık doruğa ulaştı. Geçtiğimiz ay, Andreessen Horowitz'in (a16z) kurucusu etkili girişim sermayedarı Marc Andreessen, konuyu Joe Rogan'ın 10 milyondan fazla dinleyicisi olan podcast'inde ele aldı. Andreessen, Demokratları, bankalara kendileriyle çalışmamaları konusunda baskı yaparak kripto para birimi girişimlerini "göz korkutmakla" suçladı. Bu endişeler, Elon Musk, Coinbase CEO'su Brian Armstrong ve Gemini kurucu ortağı Tyler Winklevoss gibi kripto para sektörü yöneticileri tarafından daha da güçlendiriliyor. Tyler Winklevoss, hükümetlerin ve bankaların "kötülük yaptığını" söyledi.

Brian Armstrong, cam bölmeli ve saksı bitkili bir ofiste duruyor ve çenesini eline dayayıp bir tarafa bakıyor.

"Bankacılıktan çıkarma" (bankacılık sistemi hizmetlerinden dışlanma anlamına gelen) ile ilgili şikayetler bazen bazı temel bağlamları göz ardı ediyor veya startuplar üzerindeki etkiyi abartıyor. Ancak kripto para birimi yöneticileri, sektörün gelişiminde doğru zamanda konuyu siyasi bir silaha dönüştürdü.

"Bankacılıktan çıkarma" (bankacılık sistemi hizmetlerinden dışlanma anlamına gelen) ile ilgili şikayetler bazen bazı önemli bağlamları göz ardı ediyor veya startuplar üzerindeki etkiyi abartıyor. Ancak kripto para birimi yöneticileri konuyu sektör için doğru zamanda siyasi bir silaha dönüştürdü.

Açık sözlü bir Bitcoin meraklısı olan yeni Başkan Donald Trump'ın yönetimi altında, kripto endüstrisinin, kripto para şirketleri için daha gevşek bir düzenleme ortamı yaratabilecek politika rüzgarlarında bir değişim görmesi bekleniyor. Geçtiğimiz hafta Trump, kripto para birimi destekçisi ve risk sermayedarı David Sacks'ı "Beyaz Saray Yapay Zeka ve Kripto Para Çarı" olarak atadı.

Kripto para sektörü yöneticileri, Trump ve Sacks'ı personel seçimleri yapmaya ve kripto sektörünün Amerika Birleşik Devletleri'ndeki durumunu iyileştirmek için politikalar uygulamaya çağırmaya başladı. Bankacılık sisteminin kripto para birimi girişimlerine yönelik baskılarını durdurmasını sağlamak en önemli önceliklerden biri.

Hiç kimse kaç kripto para şirketinin banka hesabı alamadığına veya elinde tutamadığına dair kesin bir sayıya sahip değil, ancak risk sermayesi şirketi a16z'nin kurucusu Andreessen, sorunun şirketinin desteklediği 30 teknoloji kurucusunu etkilediğini söyledi. (Firmanın portföyünde 100'den fazla kripto para birimi girişimi bulunmaktadır.)

Geçen yıl, üç üst düzey mali düzenleyici, bankacılık kurumlarına kripto para şirketleriyle iş yaparken dikkatli olmaları konusunda uyarıda bulunan bir mektup göndermişti. Kripto para yatırım şirketi Castle Island Ventures'ın kurucusu ve bankadan çıkarma hakkında kapsamlı yazılar yazan Nic Carter, hükümetlerin ve bankaların gerçekleştirdiği bu eylemi "Boğulma Noktası 2.0 Operasyonu" olarak adlandırıyor. (Not: Tıkanma Noktası Operasyonu, 2013 yılında Obama yönetimi sırasında ABD Adalet Bakanlığı tarafından başlatılan, dolandırıcılık ve kara para aklama şüphesi olan şirketlere karşı baskı yapmayı amaçlayan bir kolluk kuvveti eylemini ifade eder, ancak fiili operasyonda birçok masum tüccarı etkilemiştir.)

Marc Andreessen oturup konuşuyor, elleriyle işaret ediyor ve kulaklık mikrofonu takıyor

New York Üniversitesi'nde kripto para şirketlerine danışmanlık hizmetleri sağlayan yardımcı işletme profesörü Austin Campbell, bu davranışın sonuçlarının "işletmeler için yıkıcı" olduğunu söyledi.

Yine de banka hesaplarını kaybeden birçok kripto para şirketi yenilerini açmayı başardı. Düzenleyicinin uyarısı, bankaların belirli bir müşteri kategorisine hizmet sağlamasının "ne yasaklandığını ne de engellendiğini" ve birçok bankanın kripto para birimi müşterilerini iyi bir nedenden dolayı terk ediyor olabileceğini belirtiyor. Kripto para endüstrisi, tüketicilere zarar veren ve sonu gelmeyen davalar ve cezai kovuşturmalarla sonuçlanan dolandırıcılık, dolandırıcılık ve yüksek riskli finansal uygulamalara ilişkin geniş bir geçmişe sahiptir.

Cornell Üniversitesi'nden ekonomist Eswar Prasad şunları söyledi: "Kripto para şirketlerine hizmet sunmak, geleneksel ticari bankaları itibar, düzenleme ve finansal iş risklerine maruz bırakıyor. Bankalar genellikle kripto para birimi şirketleri gibi finansal durumu şüpheli olan müşterileri kabul etmeye isteksiz."

Finansal operasyonlar platformu Bill.com'un sözcüsü, Eco'nun meselesi hakkında yorum yapmayı reddetti ve şirketin hizmet politikalarını ihlal eden müşterileri bilgilendireceğini söyledi. Bankacılık sektörünü denetleyen düzenleyicilerden biri olan Döviz Denetleyicisi Ofisi'nin bir temsilcisi, kurumun hiçbir bankaya "bireysel hesap açma, kapatma veya sürdürme" yönünde talimat vermediğini söyledi.

On beş yıl önce kripto para öncüleri bankalarla çalışmakla ilgilenmiyordu. Bankaların veya diğer aracıların fon depolamasını ve işlemleri gerçekleştirmesini gerektirmeyen yeni bir para birimi türü yaratmayı umuyorlar. Teknolojinin geleneksel bankacılık hizmetlerine erişimde zorluk yaşayanlar için bir sığınak sağlaması gerekiyordu.

Ancak kripto para birimleri trilyon dolarlık dev bir sektöre dönüştükçe, kripto para şirketleri de mevcut finansal altyapıya giderek daha fazla bağımlı hale geliyor. Çalışanlara ödeme yapmak, risk sermayesi şirketlerinden fon kabul etmek ve kripto para birimlerini ABD dolarına dönüştürmek için banka hesaplarına ihtiyaçları var.

Kripto para birimlerinin uyuşturucu kaçakçılığından şantaj ödemelerine kadar yasa dışı finansmandaki rolü, düzenleyicilerin müdahaleye başlamasından çok önce bankalar arasında şüphe uyandırmıştı. New York'ta teknoloji uzmanı olan Megan Knab, 2017 yılında kripto para birimleriyle ilgilenmeye başladı ve kripto para borsası Gemini'deki dijital cüzdanını büyük bir bankadaki hesabına bağladı. Kısa bir süre sonra banka hesabının kapatıldığını söyleyen tek cümlelik bir e-posta aldığını söyledi.

Bayan Knab, "Bakiyemi çekmek için fiziksel bir banka şubesine gidip nakit çekmek zorunda kaldım" dedi.

Kripto hedge fonu Strix Leviathan'ın CEO'su Sadie Raney, 2017 yılında çalışanlarına ilk kez ödeme yapmayı denediğinde bordro hizmeti Xero'nun ödemeyi hiçbir uyarıda bulunmadan engellediğini söyledi. Şirketin bana kripto para şirketleriyle ilgili işlere genel bir yasak getirdiğini söyledi.

Raney, "Bu bir kabustu" dedi. (Bir Xero sözcüsü, şirketin bireysel vakalar hakkında yorum yapamayacağını ancak hala "kripto para birimiyle ilgili" müşterilerinin bulunduğunu söyledi.)

Sonunda kripto para şirketleri, sektörle çalışmak isteyen küçük bir banka grubuna yöneldi. Bunlardan en ünlüsü, teknoloji girişimlerine hizmet verme konusunda uzmanlaşmış Silikon Vadisi Bankasıdır. Signature Bank ve Silvergate Bank da kripto para şirketleri arasında popüler.

Ancak 2022'de FTX kripto para borsasının çöküşü, hükümetin kripto para birimlerine baskı uygulamaya başlaması ve bazı kripto startup şirketlerinin ABD'den ayrılmaya zorlanması nedeniyle bankacılık sektörünün kripto para şirketleriyle çalışmayı bırakması yönünde baskı oluşturdu. FTX'in çöküşünden kısa bir süre sonra federal bankacılık kurumları ve Beyaz Saray, bankaları "yüksek riskli dijital varlıkları bankacılık sisteminden ayrı tutmaya" teşvik eden bir kılavuz yayınladı.

Kripto para yatırım şirketi Haun Ventures'ın kurucusu Katie Haun, rehber hakkında şunları söyledi: "Rehberlik çok geniş ve çok belirsiz. Bir banka portföy şirketlerimizden birine 'Bu iş zaman ayırmaya değmez' dedi.

İki ay sonra Silikon Vadisi Bankası çöktü ve ulusal bir bankacılık krizi patlak verdi. Daha sonra Silvergate ve Signature da iflas etti.

Silikon Vadisi Bankası'nın çöktüğü hafta, kripto para şirketi Blockdaemon'un patronu Konstantin Richter de krize girdi. Şirketinin varlıklarının dörtte üçünün bankada tutulduğunu ve başka bir yerde saklanması gerektiğini söyledi. Fonları Bank of America'da ayrı bir hesaba aktarmayı planladı.

Daha sonra Bank of America'dan bir telefon aldı: Banka yeterli açıklama yapmadan Blockdaemon'un hesabını kapatıyordu.

"İhlal edildiğimi hissettim" diye hatırladı "Bu haksızlıktı." (Banka yorum yapmayı reddetti.)

Richter, el değiştirdikten sonra şirketin tüm fonlarını Silikon Vadisi Bankası'na devretti. Ancak tek bir bankaya güvenmenin riski, varlıklarınızı birden fazla kuruma yaymaktan daha büyük olabilir.

Richter, kripto para birimlerinin amacının "banka hesabı olmayan kişilere bankacılık hizmetleri sunmak ve sonra birdenbire banka hesabınız kalmamasıdır" dedi.

Banka hesaplarını kaybeden birçok kripto para girişimcisi, yedek hesaplar buldu ve diğerleri, istikrarlı bankacılık ilişkileri arayışı içinde ABD'yi terk etmek zorunda kaldı veya iş yapmak için kripto para birimleri ve offshore banka kartlarını kullanarak geçici ve sallantılı çözümlere başvurmak zorunda kaldı.

Ancak tünelin sonunda ışık var. Kripto para endüstrisi, Trump'ın geçen ay seçimi kazanmasından bu yana yükseliş eğiliminde. Bu ay, Bitcoin'in fiyatı uzun zamandır beklenen bir dönüm noktası olan 100.000 doların üzerine bile çıktı.

Girişim sermayedarı Nic Carter, bankadan çıkarma konusunu milletvekilleriyle görüştüğünü ve kripto para şirketlerinin haklarını ve çıkarlarını koruyacak bir yasa çıkarmayı umduğunu söyledi. Temsilciler Meclisi Finansal Hizmetler Komitesi üyesi Arkansas Cumhuriyetçi Temsilcisi French Hill, Kongre'yi banka düzenleyicilerinin kripto para birimi şirketlerine yönelik davranışlarını soruşturmaya çağırdı.

Kripto endüstrisinin konuşma konuları bugünlerde Washington'da yaygın olarak kullanılıyor. Kongre'nin Cumhuriyetçiler tarafından kontrol edilmesiyle Hill bu ay sosyal medyada şunları yazdı: "Boğulma Noktası 2.0 Operasyonunu durdurabileceğiz, tersine çevirebileceğiz ve araştırabileceğiz."